来源 :格隆汇2023-10-16
格隆汇10月16日｜太平洋证券研报指出，盐津铺子(002847.SZ)Q3业绩超预期，经营效率稳步改善。公司多渠道同步发展，预计Q3延续收入增长趋势。公司在保持原有KA超优势外，预计Q3电商、零食渠道保持高增长，其中公司与零食很忙、零食有鸣、赵一鸣达成深度合作，月销持续爬坡明显；电商渠道月销环比持续爬坡。
该行考虑前三季度所得税前列支股份支付费用4390.38万元，预计公司已完成利润考核目标的77%-85%，全年业绩考核目标（营收不低于32.5亿，未扣除股权激励成本净利润不低于4.6亿）完成可期。
随着公司持续对零食专卖店等新渠道的开拓，并聚焦核心产品提升产品性价比，有望保持稳健增长。该行考虑公司鹌鹑蛋、蒟蒻新品快速放量，零食渠道持续加强深度合作，按照2024年业绩给30倍PE，一年目标价104元，给予公司“买入”评级。