来源 :挖贝网资讯2021-10-13
10月11日，乐歌股份披露向特定对象发行股票发行情况报告书，此次发行最终价格确定为18.08元/股，最终认购规模为3871.6814万股，募集资金总额约7亿元。
此次发行对象最终确定为10家，其中，实际控制人项乐宏获配股数663.7168万股，获配金额119,999,997.44元，占发行总量17.14%；基金获配股数2452.1569万股、获配金额443,349,967.52元，占发行总量63.34%；其他机构投资者获配股数755.8077万股、获配金额136,650,032.16元，占发行总量19.52%。
易方达、嘉实基金等明星基金参投
近年来，由于人体工学健康家居蓝海市场红利持续释放，行业领军者乐歌股份频频受到众多机构调研。此次定增最终结果公布除实控人以外，易方达、嘉实基金、财通基金等明星基金公司均进行了认购，充分彰显对公司未来发展的信心。
其中，易方达基金配售89,999,998.08元，占发行总量的12.86%，嘉实基金配售119,999,997.44元，占比17.14%，财通基金配售128,049,990.88元，占比18.29%，此外，中保理想投资管理有限公司、共青城胜恒投资、华夏基金、宁波鸿煦投资管理合伙企业（有限合伙）、东吴基金、国海创新资本等进行了配售。
机构的热情申购表明对乐歌股份发展模式和所在行业前景较为看好。事实上，今年以来乐歌股份保持着良好的增长态势。数据显示，公司2021年中报实现主营收入13.97亿元，同比上升120.68%；归母净利润8400.27万元，同比上升23.25%。
专家表示，目前乐歌股份所处的人体工学家居产品市场仍有较大提升空间，线性驱动技术在健康消费领域的应用将进入相对成熟的发展阶段。此外，公司通过电商渗透和积极布局海外公共仓服务，未来发展可期，这些都是机构投资者比较看好的方面。
资金募集成功加速成长
报告书显示，乐歌股份此次交易向特定对象发行股票募集的资金将用于“线性驱动核心技术产品智能工厂项目”、“年产15万套智能线性驱动产品5G+智能工厂技改项目”、“营销研发总部大楼建设项目”、“公共仓及独立站信息化系统建设项目”及补充流动资金。
公司表示，此次募投项目主要围绕主营业务展开，有望扩大公司高附加值智能升降桌产品规模，同时，公司还将加强跨境电商业务拓展力度，布局新的业务增长点。”
浙商证券发布研究报告认为，公司未来仍有两大看点：一是，海外电商市场渗透率尚低，中国供应链具备竞争优势，跨境电商企业面临的产业红利持续性强于市场预期；二是公司同时享受人体工学健康家居赛道+海外电商双重蓝海市场红利，品牌之路已扬帆启航，同时积极布局供不应求、前景广阔的海外公共仓服务，未来业绩增长的确定性超市场预期。
目前，乐歌股份盈利能力与市值均处于底部，长期投资价值凸显。公司2020年ROE超20%，再融资落地将进一步助推公司高速发展。