来源 :财经小志哥2022-09-15
周三有一个事情，对未来两三个月的市场都有影响，新能源方向的二级市场交易逻辑，产生了很大变化，看不明白这个逻辑，年底是赚不到钱的。
还没刹住车！这几天完全要蹲下来。市场走势太过于极端。两个月前，全市场都捧场新能源，各类机构赚足了钱。才过去两个月，完全变掉了。看锂电龙头宁德时代。从去年12月高位692到5月份的低点353。调整足足近50%，腰斩了。到周三市场勉强维持万亿水平。而最近的半个月其股价，在15个交易日中已累计跌近22%。
这中间到底发生了什么？上游锂价涨势难止，中游利润率遭拷问。锂电上游原材料涨势难止，其中作为重要原材料的碳酸锂价格更是连日新高，据上海钢联数据显示，电池级碳酸锂价格近日已再度站上50万元/吨。说白了，看起来风光无限。实际上钱大部分流进了家里开矿的那么几家公司的口袋里去了。
再看看二级市场，我们的主力机构们。主流投资者配置是集中在少数赛道上，目前偏股型公募基金对新能源的配置比例达到了惊人的40%，这是A股历史上从未有过的高点。这和去年的白马股机构抱团。我看不出来有什么不一样的地方。风风火火的讲几个月，在没有大行情。
讲好一个方向故事，紧随政策发力。然后一窝蜂全部扑上去，后面就没有后面了。当下新能源通过宁王，我们可以看透眼下。整个新能源产业链，在A股市场讲的故事。我不是贬低新能源产业链，不是说他不行。我重点意思，是表达资本市场。股票市场，这些主力收割的套路。重点表达眼下，新能源这些股票。已经到了高位，击鼓传花，花落谁家的阶段。都悠着点，不要在去猛冲猛打了。
创业板指领跌，宁德时代跌近5%。能源类个股表现活跃，次新股午后逆势活跃，零售股震荡走强。整体上市场热点较为匮乏，无特别强势的主线。下跌方面，赛道股继续调整，不过大家别担心，今日不会再继续腰斩之路。所以股市说简单也简单。发现不对及时撤退。我反复说过大环境。你我是无法管控的。