江波龙 (301308.SZ)昨日晚间发布2025年度向特定对象发行A股股票预案。本次向特定对象发行股票拟募集资金总额不超过人民币370,000.00万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将用于以下项目：面向AI领域的高端存储器研发及产业化项目、半导体存储主控芯片系列研发项目、半导体存储高端封测建设项目、补充流动资金。
本次发行的股票种类为境内上市人民币普通股（A股），每股面值为人民币1.00元。
本次发行采取向特定对象发行的方式，公司将在经深交所审核通过并获得中国证监会关于本次发行同意注册文件的有效期内选择适当时机实施。
本次向特定对象发行股票的发行对象不超过35名（含），为符合中国证监会规定条件的特定投资者，包括符合规定条件的证券投资基金管理公司、证券公司、信托公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者，以及符合中国证监会规定的其他法人、自然人或其他合格的投资者。其中，证券投资基金管理公司、证券公司、合格境外机构投资者、人民币合格境外机构投资者以其管理的两只以上产品认购的，视为一个发行对象；信托公司作为发行对象，只能以自有资金认购。
本次向特定对象发行股票的定价基准日为发行期首日，发行价格不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价的百分之八十。
本次向特定对象发行的股票数量按照募集资金总额除以发行价格确定，同时本次发行股票数量不超过125,743,580股（含本数）（即不超过本次发行前总股本的30%），且募集资金总额不超过370,000.00万元（含本数）。最终发行数量将在本次发行经过深交所审核并取得中国证监会同意注册的批复后，由公司董事会根据公司股东会的授权和发行时的实际情况，与本次发行的保荐机构（主承销商）协商确定。
本次向特定对象发行股票完成后，发行对象认购的股份自本次发行结束之日起六个月内不得转让。法律法规、规范性文件对限售期另有规定的，依其规定。限售期结束后，发行对象减持本次认购的向特定对象发行的股票，按照中国证监会及深交所的有关规定执行。
截至预案公告日，本次发行尚未确定具体发行对象，最终是否存在因关联方认购公司本次向特定对象发行股票构成关联交易的情形，将在发行结束后公告的发行情况报告书中披露。
本次发行前，蔡华波、蔡丽江为公司共同实际控制人。蔡华波和蔡丽江系姐弟关系，截至预案公告日，两人合计控制公司42.17%的表决权，其中，蔡华波控制公司16,207.19万股股份，占比38.67%；蔡丽江控制1,470.00万股股份，占比3.51%。
本次发行股票数量为不超过125,743,580股（含本数），按照本次向特定对象发行股票数量的上限计算，本次发行完成后，公司总股本数量将由419,145,267股变更为544,888,847股，蔡华波、蔡丽江合计控制公司股份占发行后公司总股本的32.44%，仍为公司实际控制人，因此本次发行不会导致公司控制权发生变化。
2021年至2024年， 江波龙 经营活动产生的现金流量净额分别为-8.11亿元、-3.26亿元、-27.98亿元和-11.90亿元。
2025年11月13日， 江波龙 发布的关于公司董事股份减持计划实施完毕的公告显示，2025年9月2日至2025年11月11日，李志雄通过集中竞价交易（含盘后固定价格交易）减持4,191,452股，减持均价152.42元/股。经计算，李志雄减持金额为6.39亿元。 江波龙 2025年三季度报告显示，李志雄为公司第二大股东。
2025年10月31日， 江波龙 发布的关于首发前员工持股平台股份减持计划实施完毕的公告显示，截至2025年10月31日，员工持股平台龙熹一号、龙熹二号、龙熹三号、龙舰管理、龙熹五号本次减持计划已实施完毕。员工持股平台于2025年9月11日至2025年10月31日期间通过集中竞价、大宗交易方式累计减持公司股份5,479,657股，占公司总股本的1.3073%。按照减持均价计算，上述员工持股平台本次减持套现约7.55亿元。龙熹一号、龙熹二号、龙熹三号、龙舰管理、龙熹五号均为公司控股股东、实际控制人、董事长、总经理蔡华波控制的持股平台。
江波龙 于2022年8月5日在深交所创业板上市，公开发行的股票数量为42,000,000股，发行价格为55.67元/股，保荐机构（联席主承销商）为 中信建投证券股份有限公司 ，保荐代表人为彭欢、俞鹏，联席主承销商为 汇丰前海证券有限责任公司 。
江波龙 首次公开发行股票募集资金总额为233,814.00万元，扣除发行费用后募集资金净额为218,500.77万元。 江波龙 最终募集资金净额较原计划多68,500.77万元。 江波龙 2022年7月29日披露的招股说明书显示，公司拟募集资金150,000.00万元，计划用于 江波龙 中山存储产业园二期建设项目、企业级及工规级存储器研发项目、补充流动资金。
江波龙 首次公开发行股票的发行费用（不含税）总额为15,313.23万元，其中， 中信建投证券股份有限公司 、 汇丰前海证券有限责任公司 获得保荐及承销费用（含辅导费）12,596.60万元。
2025年3月21日， 江波龙 向 香港联合交易所有限公司 递交了发行境外上市外资股（H股）并在香港联交所主板挂牌上市的申请，并于同日在香港联交所网站刊登了本次发行并上市的申请材料。公司本次发行并上市尚需取得 中国证券监督管理委员会 、香港证监会和香港联交所等相关政府机关、监管机构、证券交易所的批准、核准或备案，该事项仍存在不确定性。
江波龙 2025年9月15日披露关于发行境外上市外资股（H股）获得中国证监会备案的公告称，公司于近日收到 中国证券监督管理委员会 出具的《关于深圳市 江波龙 电子股份有限公司境外发行上市备案通知书》（国合函〔2025〕1559号）。备案通知书主要内容如下：一、公司拟发行不超过84,419,800股境外上市普通股并在香港联合交易所上市。二、自备案通知书出具之日起至本次境外发行上市结束前，公司如发生重大事项，应根据境内企业境外发行上市有关规定，通过中国证监会备案管理信息系统报告。三、公司完成境外发行上市后15个工作日内，应通过中国证监会备案管理信息系统报告发行上市情况。公司在境外发行上市过程中应严格遵守境内外有关法律、法规和规则。四、公司自备案通知书出具之日起12个月内未完成境外发行上市，拟继续推进的，应当更新备案材料。