来源 :朝阳永续2024-12-13
1.恒瑞医药第四季度业绩预期怎么样？
截止2024年12月13日，根据朝阳永续季度业绩前瞻数据：
预测营业收入58.39~73.15亿元，同比增长0.6%~26.0%；预测净利润3.30~24.13亿元，同比变动-60.1%~191.2%。
关注后续财报数据披露后能否超预期，朝阳永续A股季度业绩前瞻数据将为投资者提供业绩鉴定。
2.恒瑞医药最新卖方观点
中银国际认为：恒瑞医药2024年前三季度营业收入同比增长18.67%，归母净利润同比增长32.98%，扣非归母净利润同比增长37.38%，业绩稳定增长。公司加大研发投入，研发费用同比增长22.10%，积极拓展国际市场，多个创新药物获得国际临床试验资格。公司在化药、抗体药物、ADC药物等领域实现多元化布局，创新产品有望带来新的业绩增量。
分业务来说：
1)研发投入：2024年前三季度研发费用同比增长22.10%，积极寻求全球合作，拓展国际市场。
2)创新药物国际临床试验：2024年上半年有三个ADC产品获得美国FDA快速通道资格。
3)多元化布局：建立化药、抗体药物、ADC药物等平台，实现肿瘤和慢性疾病领域的多元化布局，创新产品逐步落地。
方正证券认为：恒瑞医药2024年第三季度报告显示，公司实现营业收入201.89亿元，同比增长18.67%，归母净利润46.20亿元，同比增长32.98%，扣非净利润46.16亿元，同比增长37.38%。第三季度单季度营业收入65.89亿元，同比增长12.72%，归母净利润11.88亿元，同比增长1.91%，扣非净利润11.26亿元，同比增长0.84%。公司营收稳健增长，持续高强度研发投入，保障未来发展。国内创新药上市进程加速，创新成果不断涌现，公司自身免疫疾病领域首个创新药夫那奇珠单抗注射液在国内获批上市，瑞拉芙普α注射液和注射用瑞康曲妥珠单抗上市许可申请获得国家药监局受理。国际化战略稳步推进，2款首仿产品海外获批上市。