来源 :金融界2024-08-28
2024年8月28日，中航机载获民生证券谨慎推荐评级，近一个月中航机载获得1份研报关注。
研报预计：公司的2024年中报显示，1H24实现营收114.8亿元，同比下降17.9%；归母净利润9.0亿元，同比下降11.8%；扣非归母净利润7.7亿元，同比下降1.7%。公司已完成了全年经营计划（285.2亿元）的40%，利润总额完成了全年经营计划（24.4亿元）的45%。预计公司2024～2026年归母净利润为20.50亿元、25.58亿元、31.57亿元。公司坚定贯彻航空工业集团“创新决定30条”，多项航空机载关键技术研究取得突破性成果。公司作为国内航空机载系统龙头，民机业务有望迎来战略发展机遇。
研报认为，科技创新方面，公司坚定贯彻航空工业集团“创新决定30条”，全面承接五大创新行动，多项航空机载关键技术研究取得突破性成果。民机产业方面，中航机载系统有限公司正式落户上海市闵行区，积极落实航空工业集团与上海市人民政府签订战略合作协议。公司作为国内航空机载系统龙头，民机业务有望迎来战略发展机遇。
风险提示：下游需求不及预期；改革进展不及预期；产品降价风险等。