来源 :财通证券研究2022-11-20
11月18日，财通证券风光储专题会议于北京举行。本次会议由财通证券研究所主办，与风能协会合作，邀请了300余位风光储行业资深专家、核心企业高管、公募、保险、资管、私募等重要机构投资者共聚一堂，围绕风光储未来发展进行深入探讨。
财通证券研究所所长李跃博
财通证券研究所所长李跃博首先致开场辞，她表示，上个月进行的二十大阐释了中国式现代化的概念，定调了国家长远发展方向，构造了美好发展新蓝图，随着稳增长一揽子政策逐步落地，我国经济将在曲折中实现复苏。二十大报告中明确提出，要“加快发展绿色转型”，“积极稳妥推进碳达峰碳中和”“加强能源产供储销体系建设”。而随着“碳达峰、碳中和”战略的逐步落实，我国新能源产业进入绿色低碳转型、创新驱动发展的新时代。
财通证券研究所政策专家于科
财通证券研究所政策专家于科发表了以“政策择时三阶段，明年政策方向前瞻”为主题的演讲。从政策对资本市场的影响切入，概述了各个择时阶段的主要特点，在此基础上对明年政策方向做了展望。于科指出，政策方向将利好内需和基建、制造业投资，伴随着财政与货币政策释放积极信号，接下来我国将在坚持党中央对金融工作的集中统一领导下，深化金融体制改革、增强金融服务实体经济能力、健全金融监管体系，走好中国特色资本市场发展之路。
财通证券研究所策略首席分析师李美岑
财通证券研究所首席策略分析师李美岑分享了市场风格和行业配置的观点，他认为中国国股市上一轮的行情是科技增长，如今面临产能出清和供给创新局面。同时，目前美联储政策转向，国内回暖，经济预期上修，是明年市场风格切换的信号，建议关注“大安全”下的新材料、新制造、新软件。
大金重工股份有限公司董事长金鑫
大金重工股份有限公司董事长金鑫就风电海工市场发展趋势及公司海外战略布局与与会者进行深入交流。金鑫表示，从企业的商业价值视角来分析，风电发展看海上、海上风电国内海外并举。海上风电具有资源丰富、发电效率高、距负荷中心近、土地资源占用小、大规模开发难度低等优势，成为各国推进能源转型的重点战略方向，开发规划及市场规模逐年快速增长。而产品能进入欧洲市场，获得欧洲主流客户认可是风电海工企业运营管理软实力和产品品质硬实力的最直观体现。
金鑫认为，海上风机钢结构基础的重量、成本、开发成本占比逐年提高，将助力风电海工装备市场较风电其他部件市场提高增速。大金重工10年前入局全球风电海工装备赛道，前瞻性提出“海外+海上“战略，得益于海外营销团队组建和海工基地布局，现已被业内主流客户认可为具备完整海风大型钢结构部件一体化供应能力的企业。公司已规划国内5+海外2的全球七大风电海工基地蓝图，将通过战略稳步落地，打造风电海工装备领域的大金世界。
嘉泽新能董事长陈波
嘉泽新能董事长陈波介绍了公司发展情况，以及对新能源资管行业、陆上风电行业的看法。他表示公司已经在新能源发电、电站开发转让、基金以及资产管理四个业务板块形成了有机的整体，公司一边高质量开发建设，一边高质量资产管理，中间以基金形成业务通道。同时展望了新能源资管行业的巨大前景，截至今年9月30日，风电+光伏行业装机接近8亿kW，并且每年以6000-7000万kW的速度增长，新能源资产管理未来市场空间广阔。嘉泽资管涵盖了运行、维护、电站增值收益等多个方面，公司在此领域进行了提前布局。
风能协会秘书长秦海岩
风能协会秘书长秦海岩分享了行业情况，他表示风电行业中长期受双碳目标和能源危机驱动，北海四国将发展海上风电作为应对能源危机的主要政策，海风预期大规模上修，增长空间广阔。目前新能源产能80-90%在中国，我国风电产业具有很强的制造优势和成本优势，在性能没有区别的情况下价格较国外便宜一半，未来出口将成为一个重要增长点。今年风电招标将达到1亿，大部分要明年完成安装，未来将迎来建设高峰，2023-2025年都会处于供应紧张的局面，前景广阔。
索通发展董秘袁钢
索通发展董秘袁钢发表了《C+战略：双驱两翼，低碳智造》演讲，着重介绍了公司的战略部署和发展情况。公司以碳为重心，拥有预焙阳极和石油焦两大驱动因素，并持续进行业务链延伸，石油焦延伸至负极业务和风光储，预焙阳极做到低碳生产和低碳服务，提供多产品+服务。负极业务是索通的优势业务，具有品类齐全、质量保证、成本领先和低碳生产四大优势。
风电销售专家发表了《2022海上风电九大趋势给产业链的机遇及挑战》演讲，他表示2022年海上风电具有全线下海、齿轮箱降本、100+叶片成为主流、资源+产业+订单一体化、单机容量增长，投资成本下降、深远海化推进已经成为必然、固定基础到漂浮式、海上风电+制氢+海上牧场、海上风电招标持续大幅增加九大趋势。海上风电虽然存在核心大部件国产化进度问题、核心原材料应用供需矛盾、技术迭代创新的考验、产能过剩带来的竞争、产业链成本与利润的五大挑战，但机遇大于挑战。沿海经济大省存在碳减排压力，未来十年我国海风年均增量超20GW，电缆短期竞争格局难打破，轴承国产化市场空间大，海外机遇广阔，到2035年中国海上风电全球市占率有望达到50%。
联泓新科IR 杨总
联泓新科杨总介绍了公司的整体情况和发展战略，他表示公司的发展重心是下游新材料产品，包括新能源材料、生物可降解材料和特种材料三大业务板块，未来希望发展为一个新材料平台公司。EVA高端产品是联泓持续聚焦新材料方向、坚持创新驱动的一个很好的案例，下游需求旺盛等特点使其保持良好的盈利性，其中EVA光伏产品未来较长时间保持紧平衡状态。随着公司EVA升级改造产能释放，以及今年起各项新项目陆续投产，公司成长强劲。
“光伏们”行业专家臧超
来自“光伏们”的行业专家臧超分享了光伏产业供需分析及未来发展展望，她表示全球装机空间广阔，而海外市场是决定增幅的重要因素。分布式光伏发展机遇突出，收益可观，乡村振兴+整县推进是农村户用市场的主要推动力，工商业分布式光伏则具有更大的发展弹性空间。