转眼之间，55岁的洪枇杷带着从兴业银行多年攒下的从业经验和万众期待，空降厦门银行，已经整整一年了。
这一年，他干的怎样？
回想当初，洪枇杷在掌舵厦门银行帅印不久的2024年业绩说明会上，首次对外袒露了自己身为新帅的经营思路：
通过稳效益、稳风控，控息差和优结构，实现厦门银行“稳”、“进”、“立”的战略目标。
但一年过去了，厦门银行走出的仍然是一条规模快速扩张下的粗放式、高消耗、低效益的老路。
对比一下厦门银行2024年以来的几项核心指标便一目了然。
从规模看，厦门银行总资产从2024年末的4078亿到2025年三季度的4426亿，增速高达8.5%，再到这次2025年业绩快报的4531亿，增速继续增至两位数的11.1%。
贷款总额也从2024年末的2000亿到2025三季度的 2345亿，增速高达14.2%，2025年末达到2432亿，增速飙至18.4%。
存款总额也是一路飙升。从2024年末的2189亿到2025三季度的2381亿（增速11.2%），再到2025年末的2436亿，增速也高达13.8%。
而相比之下，2024年至今，营收和净利润增速表现，则是龟速前行，其中多个季报数据同比甚至还是负增长。
营收方面，厦门银行2024年营收57.6亿，2025年1季度营收12.1亿，同比下滑18.4%，2季度营收26.9亿，同比下滑7%，3季度营收 42.9亿，增速总算转正（3%），但2025年全年营收仅为 58.56亿，增速仅为1.69%。
归母净利润增速更是差评。
2025年一季度，厦门银行归母净利润仅6.45亿，同比下滑14.2%，二季度11.6亿，同比继续下滑4.6%，三季度19.4亿，同比微增0.3%，而2025全年26.3亿，也仅仅微增1.5%。
在净息差方面，洪枇杷上任伊始提出的管控息差的目标大概率也要泡汤。
厦门银行净息差从2024年末的大约1.15%，继续收窄至2025年上半年的1.08%，全年净息差水平也难有起色。
最大的硬伤，则是伴随着资产规模的快速扩张，资产质量总体表现反而继续羸弱不堪，影响资产质量的各种隐患甚至不减反增。
不良率从2024年末的0.74%攀升至2025年6月末的0.83%， 2025年业绩快报显示全年不良率为0.77%，仍然高于去年年末的不良率水平。
而体现风险抵补能力的拨备覆盖率，则从2024年末392%猛降至2025年末313%，大幅下降了近80个百分点。
通常而言，一家银行降低拨备覆盖率有两种情形：一是资产质量向好，不需要多计提，反而可以释放部分拨备增厚利润。
二是营收端压力过大，为了保住净利润的正增长，不得不通过减少计提或回拨拨备来进行调节。
结合资产质量来看，厦门银行的情况显然更接近后者：为了保住净利润增速为正，只能牺牲拨备率。
2025年末，厦门银行不良贷款率为0.77%，在不良率并未改善的背景下，拨备覆盖率的断崖式下跌，这也意味着，叠加息差收窄等不利因素，厦门银行用以调节利润的“余粮”正在被快速消耗，的确堪忧。
而通常被用于粉饰甚至掩盖真实不良率的重组贷款猛增，也加剧了大家对厦门银行真实资产质量的担忧。
数据显示，厦门银行重组贷款从2023年末的17.9亿猛增至2025年6月末的59.1亿，重组贷款占比达2.68%。一年半时间，重组贷款规模翻了3倍多。
财报数据显示：2025年6月末，厦门银行不良率仅为0.83%，而同期重组贷款占比却高达2.68%，反差如此之大，厦门银行真实的不良率和资产质量，成色究竟怎样？很难让人不去怀疑。
同时，2025年三季报还显示，在资产规模突破4425亿元的同时，厦门银行核心一级资本充足率已骤降至8.52%，资本充足率则同比下降2.36个百分点至13.24%。
这意味着，贷款规模的快速扩张导致厦门银行失血过快，未来继续走拼规模，以价补量的老路已难以为继。
总之，在洪枇杷出任董事长的这一年，与表象的规模快速扩张相比，厦门银行的诸多内生指标不容乐观，其质量和规模，效益和速度严重失衡。
虽手拿新地图，但洪枇杷仍然带着厦门银行继续走老路，不吃力才怪。