日前，山东华鹏(603021.SH)发布公告，海科控股拟通过协议转让的方式受让取得张德华持有的上市公司24.33%股份，本次老股转让的价款合计为5.52亿元，上述股份转让完成后，海科控股将持有上市公司24.33%的股份，收购价格为5.51亿元，交易完成后杨晓宏将取代山东省人民政府，成为山东华鹏的实际控制人。同时，公司拟以发行股份及支付现金方式购买交易对方合计持有的赫邦化工100%股权，本次交易完成后，赫邦化工将成为上市公司的全资子公司。
值得注意的是，在计划入主山东华鹏之前，海科控股旗下控股子公司海科新源创业板IPO过会。据深交所官网披露，去年6月末海科新源IPO申请获得受理，今年4月的发审委会议中，海科新源的首发申请审议结果为符合发行条件、上市条件和信息披露要求。
最新进展是，今年6月，交易所已经向海科新源发出注册环节反馈意见落实函，上月末，海科新源的审核状态更新为“提交注册”。拿壳及IPO同步进行，如果两边进展顺利，杨晓宏将拥有两家上市公司。
拟收购山东国资控股上市公司
10月份，山东华鹏曾发布公告，称拟通过发行股份及支付现金的方式购买山东海科控股有限公司（简称“山东海科”）持有的赫邦化工100%股权，预计交易将构成重大资产重组。
公开资料显示，山东华鹏位于荣成市，是国内日用玻璃行业的企业之一，于2015年4月登陆A股市场。公司自成立以来主要聚焦于玻璃制造板块业务，主营业务为研发、生产和销售玻璃器皿产品和玻璃瓶罐产品。2019年，山东省属企业——山东发展投资控股集团有限公司（简称“山东发展”）通过舜和资本收购山东华鹏16.48%股份，并获得部分投票权，山东省国人民政府成为公司实际控制人。
山东华鹏昨日发布的交易预案显示，在上述交易前，山东海科拟通过协议转让的方式，以7.09元/股的价格受让取得张德华持有的山东华鹏24.33%股份，本次老股转让的价款合计为5.51亿元。本次老股转让与上市公司本次重大资产重组相互独立、不互为前提。
山东华鹏表示，股份转让完成后，海科控股将成为上市公司控股股东，杨晓宏则将取代山东省人民政府，成为山东华鹏的实际控制人。
山东海科成立于2014年3月，总部位于东营市东营区，原名山东海科化工集团有限公司，业务涉足石化能源、新能源材料、特种化学品、消费与医药化学等多个领域。
在刚刚公布的2021中国民企500强排名中，山东海科控股以701.31亿元的营业收入，排在第136位，位列山东民营企业第11位，在东营民营企业中位居头部。
公开信息显示，杨晓宏1965年6月出生，历任东营区化工厂技术员、车间主任，山东东营石油化工厂生产科科长、副厂长、厂长，海科化工董事长，2018年12月至今任海科新源、润晶科技董事，现任山东海科董事长。
赫邦化工过去三年业绩波动较大
这次交易也意味着，在山东华鹏收购赫邦化工之前，山东海科将先行收购山东华鹏，此后赫邦化工将借壳上市。
赫邦化工2011年1月成立，注册资本6.6亿元，是山东海科的全资子公司，注册地位于东营市东营港经济开发区，主营业务为烧碱、环氧氯丙烷与盐酸羟胺等化学产品的研发、生产与销售。目前，赫邦化工拥有20万吨/年离子膜烧碱项目、3万吨/年甘油法环氧氯丙烷项目、5000吨/年盐酸羟胺项目、5000吨/年氯化氢（无水）项目四套生产装置。
通过本次交易，赫邦化工将实现重组上市，同时上市公司还将对现有业务进行处置。重组完成后，山东华鹏的主营业务也将由玻璃制造与地理信息产业转变为烧碱、环氧氯丙烷与盐酸羟胺等化学产品的研发、生产与销售。
山东华鹏同时表示，公司未来将围绕“氯碱—环氧氯丙烷—环氧树脂”绿色循环产业链，继续做大、做强、做精；并充分发挥现有资源优势，面向新能源、新材料方向布局发展。
除了业务转型之外，赫邦化工的置入，或将从根本上改善山东华鹏的盈利能力。自2017年以来，山东华鹏已连续五年半扣非净利润亏损，累计亏损金额约为7.17亿元。
交易预案还披露了赫邦化工的部分财务数据，赫邦化工2019年-2021年营业收入分别为92495.51万元、82004.88万元、124195.72万元，净利润分别为7431.45万元、1366.34万元、14559.36万元，2022年1-9月，赫邦化工营业收入和净利润分别为115561.31万元、14994.84万元，业绩继续向好。
资产方面，2019年至2021年期末，及2022年第三季度末，赫邦化工资产总额分别为8.86亿元、10.83亿元、12.87亿元、12.41亿元，净资产分别为5.96亿元、6.63亿元、7.73亿元、8.24亿元。
据东营广播电视台此前报道，赫邦化工目前正在东营建设大型电子级环氧树脂项目，总投资55亿元，一期8万吨/年电子级环氧树脂2022年底投产，项目建成后，年销售收入70亿元。
海科控股官网显示，赫邦化工是其旗下主要的优质资产之一，通过股权收购和注入优质资产，此次海科控股的入主有望给公司带来新的发展动能。
山东华鹏也在公告中表示，本次交易有利于上市公司探索新业务转型、寻求新利润增长，有利于提升上市公司盈利能力和综合实力。待完成赫邦化工的置入、现有业务的对外处置后，上市公司将实现主营业务的转型，主营业务将变更为烧碱、环氧氯丙烷与盐酸羟胺等化学产品的研发、生产与销售。未来，公司将围绕“氯碱-环氧氯丙烷-环氧树脂”绿色循环产业链，继续做大、做强、做精；并充分发挥现有资源优势，面向新能源、新材料方向布局发展。
综合来看，山东华鹏本次拟购买的资产赫邦化工整体竞争优势突出，加上选择“牵手”的海科控股实力不俗，此次重组将增强整体盈利能力，为公司新一轮发展奠定坚实基础。
山东华鹏近期多方筹措资金
山东华鹏表示，本次交易前，上市公司的主营业务为玻璃制造与地理信息产业两块业务，交易完成后，盈利能力较强、发展潜力较大的赫邦化工将成为上市公司全资子公司，主营业务将变更为烧碱、环氧氯丙烷与盐酸羟胺等化学产品的研发、生产与销售。
山东华鹏近年来一直业绩不佳，2019年-2021年，公司营业收入分别为8.66亿元、9.94亿元、8.56亿元，归母净利润分别为-0.97亿元，0.49亿元、-3.64亿元，经营活动产生的现金流量净额分别为0.06亿元、-0.51亿元、-0.82亿元。
在重组赫邦化工消息发布前，山东华鹏曾多方筹措资金，包括向舜和资本及其关联方申请不超过10亿元的借款额度，向威海市商业银行等7家银行及其他金融机构申请不超过10亿元的授信金额，以5218.70万元价格转让江苏石岛玻璃有限公司100%股权及内部债权。
对于下一步收购赫邦化工的进程，山东华鹏表示，截至本预案签署日，本次重组相关审计及评估工作尚未完成，标的资产的评估值及交易作价均尚未确定。公司将在本次交易标的资产的交易作价确定后，对交易完成后的股权结构进行测算，具体结果将在重组报告书中予以披露。