来源 :金融界2024-04-26
4月26日,天味食品获国元证券增持评级,近一个月天味食品获得22份研报关注。
研报预计公司2024年的归母净利为5.59亿元,2025年的归母净利为6.68亿元,2026年的归母净利为7.89亿元,增速分别为22.31%、19.57%、18.16%。据悉,24Q1公司实现总营收8.53亿元,同比+11.34%,归母净利1.76亿元,同比+37.20%,扣非归母净利1.47亿元,同比+23.47%。研报认为,天味食品的中式菜品调料及香肠腊肉调料收入增速领先,线上渠道快速增长,西部、南部区域收入较快增长,经销商结构保持稳定,盈利能力持续提升。
风险提示:渠道扩张不及预期风险、终端动销不及预期风险、食品安全风险。