来源 :21经济网2025-09-30
禾丰股份(603609.SH)近日公告，上海证券交易所就禾丰食品股份有限公司2025年半年度报告中的财务数据发出问询函，其中重点关注了公司货币资金与利息收入的匹配性以及短期借款大幅增加的问题，要求公司作出详细说明。根据半年报，禾丰股份在报告期末持有货币资金13.98亿元，但同期利息收入仅为686.17万元，半年度收益率低至0.49%。与此同时，公司短期借款余额激增至19.25亿元，较2024年末大幅增长239.51%。
针对上述问题，禾丰股份在回复公告中作出了详细解释。关于货币资金与利息收入的匹配性，公司表示其资金管理主要采用协定存款和活期存款方式，资金分布于208家母子公司以保证日常运营。2025年上半年月均货币资金余额约为12.61亿元，计算得出的平均利率为0.53%，公司强调这一水平与市场利率变动趋势一致，较低收益源于央行货币政策宽松背景下商业银行存款利率普遍下行。对于短期借款的急剧增加，公司归因于两大主要因素：一是在2025年4月收购了13家肉禽业务参股公司，这些公司并入合并报表带来短期借款7.45亿元；二是主营业务规模扩大导致营运资金需求显著上升，尤其是存货余额较上年末增加7.48亿元。公司指出，新增借款中以利率低于3%的债务为主，融资成本处于合理区间，借款增长符合业务扩张的实际需求。此外，公司承认经营活动现金流净流出5.12亿元，同比恶化992%，主要原因为购销结算模式差异以及并购带来的资金周转压力。