来源 :每经网2022-05-20
华西证券05月20日发布研报称,给予睿创微纳(688002.SH,最新价:39.73元)买入评级。评级理由主要包括:1)一季度业绩不及预期,二季度和下半年业绩有望改善;2)境外业务收入占比持续上升,户外狩猎红外市场具备广阔空间;3)中国单兵红外装备渗透率较低,对标美军仍有较大提升空间;4)红外成像成本逐步下降,民用新领域不断拓展带来广阔市场空间;5)整机板块营收占比增长迅速,规模优势带动整机毛利率大幅提升;6)技术优势筑成坚实壁垒,高研发投入打造长期竞争力;7)募投多个项目加速扩产,横向并购拓展微波领域。风险提示:核心客户订单波动风险;核心人才流失风险;市场开拓不及预期风险;市场竞争加剧风险等。
睿创微纳近一个月获得1份券商研报关注,平均目标价为44.79元,与最新价39.73元相比,高5.06元,目标均价涨幅12.74%。