潍柴动力以10.2亿元高价中标，迫使我们调高湘火炬2005年EPS预测至0.37元：在《行业低迷、股权分置累计公司价值》（2005/8/5）报告基础上，致使“补提5000万元国债减值准备”没有必要，公司反而可冲回其前期提取的5000万国债减值准备。上述新增1亿元非经常性损益对应的EPS为0.11元，即我们需要将公司2005年EPS预测从0.26元调高至0.37元。需要强调的是，我们继续维持2006年0.32元EPS的盈利预测（如果湘火炬在新股东入主后，不需要对表1“其他”资产补提2911万元，当年EPS可升至0.35元）。

    同时，我们将公司评级从“优势－2”调整至“优势－1”。鉴于重卡零部件的领导者——潍柴动力，而不是产融过度结合可能重蹈德隆覆辙的万向集团，最终获取湘火炬控制权，我们认为湘火炬投资风险被大大降低，将公司评级从“优势－2”调整至“优势－1”。