◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得,历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据,与本终端立场无关。
◆预测指标◆
指标名称 |
2021(实际) |
2022(实际) |
2023(实际) |
◆机构调研◆
友情提示:
此版本暂无法支持该模块内容的显示,如需使用可购买专业行情软件,专业版、财富版、策略投资终端均有此功能权限,购买地址: pay.gw.com.cn
◆研报摘要◆
- ●2016-06-17 禾盛新材:供应链金融新贵,静待定增批文落地
(招商证券 许荣聪,邹恒超,马鲲鹏)
- ●禾盛新材是国内家电用符合材料行业龙头企业,中科创通过“股权转让+定向增发+后续持股计划”入主公司,成为第一大股东,并且借助其在综合金融服务领域的优势,开展家用电器、电子产品行业的供应链金融管理。公司新设立禾盛互联网、禾盛商业保理、禾盛香港控股有限公司、禾盛融资租赁和禾盛投资管理五家子公司开展供应链金融业务。公司首次覆盖给予“强烈推荐-A”评级。
- ●2016-04-14 禾盛新材:主业小幅下滑,静待定增落地
(兴业证券 吴畏,傅慧芳)
- ●假设公司原主业盈利能力保持平稳,每年贡献净利润约0.3亿元;供应链金融业务:假设定增于2016年上半年完成,募集资金后投向保理和租赁业务,预计供应链金融业务2016、2017年贡献净利润分别为0.9亿、2.4亿元,公司2016、2017年归母净利润合计为1.2亿、2.7亿,首次覆盖给予增持评级。
- ●2015-10-28 禾盛新材:季报点评:传统业务保持平稳,预计供应链金融明年贡献业绩
(平安证券 缴文超,陈雯)
- ●假设明年年初实施增发,2016-2017年商业保理业务规模分别为12、25亿元,融资租赁业务规模分别为3、6亿元,预计2015-2017年营业收入分别为11.86、13.78、21.35亿元,归属母公司股东净利润分别为0.34、1.76、4.77亿元,目前股价对应PE分别为175.7倍、34.3倍、12.6倍,对应PB分别为7.2倍、6.0倍、4.1倍。虽然估值不便宜,但考虑到中科创入主后,公司还有资产注入和发展其他金融业务预期,维持“强烈推荐”投资评级。
- ●2015-07-22 禾盛新材:中科创入主助力全面转型,供应链金融蓝海启航
(平安证券 缴文超,陈雯)
- ●我们预测公司2015年-2017年的营业收入分别为12.01亿元、18.54亿元、23.94亿元,归属母公司净利润分别为1.69亿元、3.71亿元、5.70亿元,EPS分别为0.37元、0.81元、1.25元,目前股价对应的PE分别为93.9倍、42.7倍、27.8倍,PB分别为4.1倍、3.8倍、3.4倍。公司转型供应链金融业务,2016年开始贡献业绩,转型初期业绩改善不明显,因此前两年PE估值略高,但考虑到供应链金融业务的快速发展和巨大需求,公司盈利改善空间很大,粗略估算达到杠杆上限,净利润可达12.76亿元。并且中科创入主禾盛新材后,在其他金融领域也有发展的可能性。首次覆盖,给予“强烈推荐”投资评级,目标价50元。
- ●2014-10-29 禾盛新材:前三季度净利润同比持平
(浙商证券 刘迟到)
- ●我们预计公司未来两年的每股收益分别为0.18元、0.21元,虽然动态估值较高,但是公司存在一定的转型重组可能性,仍维持“增持”评级。
◆同行业研报摘要◆行业:电器机械
- ●2024-04-28 威腾电气:2023年年报及2024年一季报点评:Q1业绩超预期,三大板块协同发展
(民生证券 邓永康,王一如,朱碧野,李孝鹏,李佳)
- ●预计公司24-26年营收分别为45.36/62.65/80.28亿元,归母净利润分别为2.08/3.01/3.85亿元,对应PE为12x/8x/6x。总体来看,公司三大业务齐头并进,配电业务稳步发展,SMBB、低温焊带等产品占比逐步提升增厚盈利,储能业务逐步放量,维持“推荐”评级。
- ●2024-04-28 海信家电:Q1业绩再超预期,治理红利持续兑现
(中信建投 马王杰,翟延杰)
- ●海信家电产品矩阵覆盖全面,各增长曲线前景明朗,股权激励的推出带动公司治理进入新的阶段,有望催化估值的修复和后续的业绩持续增长。我们预计2024-2026年公司营业收入分别为955/1056/1162亿,增速分别为11.52%、10.60%、10.10%;归母净利润分别为35.71/41.02/46.64亿元,增速分别为25.87%、14.85%、13.70%,对应PE为13.6X、11.8X、10.4X,维持“买入”评级。
- ●2024-04-28 亨通光电:2024年一季报点评:业绩增速超过行业,加大量子通信布局力度
(民生证券 马天诣,杨东谕)
- ●4月25日,公司发布2024年一季报,公司实现营业收入117.85亿元,同比增长8.45%;实现归母净利润5.13亿元,同比增长29.87%。我们预计2024/2025/2026年公司实现归母净利润30.29/40.31/51.99亿元,对应PE11/8/7倍,维持“推荐”评级。
- ●2024-04-28 通合科技:2023年年报及2024年一季报点评:技术迭代与降本并重,积极出海未来可期
(民生证券 邓永康,李孝鹏,王一如,李佳,朱碧野)
- ●我们预计公司2024-2026年实现营收14.2、20.9和29.7亿元,同比变化+40.5%、+47.2%和+42.4%;实现归母净利润1.5、2.5、3.8亿元,同比变化+49.5%、+64.6%和+51.4%。当前股价对应2024-2026年市盈率分别为22、13、9倍,考虑公司持续降本,积极出海,维持“推荐”评级。
- ●2024-04-28 中天科技:一季度净利润承压,关注海风国内复苏与出海
(国信证券 马成龙)
- ●维持2024-2025年盈利预测,并新增2026年盈利预测,预计2024-2026年归母净利润分别为40/47/53亿元,当前股价对应PE分别为11/9/8倍。公司是国内光电缆龙头企业,海洋板块在手订单丰富,有望受益国内海风回暖及海外旺盛需求;电力与光通信业务有望稳健增长,维持“买入”评级。
- ●2024-04-28 中矿资源:Bikita降本初见成效,收购铜矿开启第二成长曲线
(开源证券 李怡然,温佳贝)
- ●我们预计2024-2026年归母净利润分别为15.17、16.79、24.67亿元(2024-2025年此前预测值为18.47、21.38亿元),EPS分别为2.08、2.30、3.38元,当前股价对应PE分别为16.6、15.0、10.2倍。公司在锂价底部周期通过降本增量稳定业绩,且新增布局铜板块,有望打开第二成长曲线,维持“买入”评级。
- ●2024-04-28 盛弘股份:储能及充电桩营收高增,海外市场持续开拓
(信达证券 武浩,王舫朝)
- ●我们预计公司2024-2026年营收分别是37.36、51.61、67.14亿元,同比增长40.9%、38.2%、30.1%;归母净利润分别是5.21、7.20、9.85亿元,同比增长29.3%%、38.2%、36.8%。维持“买入”评级。
- ●2024-04-28 天合光能:Q1业绩承压,多元业务优势显著
(信达证券 武浩,黄楷)
- ●我们预计公司2024-2026年营收分别是981.78、1258.82、1549.33亿元,同比增长-13.4%、28.2%、23.1%;归母净利润分别是45.04、68.00、97.59亿元,同比-18.6%、51.0%和43.5%。当前股价对应2024-2026年PE分别为9.96、6.60、4.60倍,维持“买入”评级。
- ●2024-04-27 英杰电气:2023年年报及2024年一季报点评:24Q1保持较高增速,看好泛半导体射频电源放量
(东吴证券 周尔双,罗悦)
- ●我们维持公司2024归母净利润为6.0亿元,考虑到产品结构变化带来盈利能力不确定性,出于谨慎性考虑,我们下调2025年公司归母净利润至7.1(原值8.2)亿元,预计2026年公司归母净利润为8.4亿元,当前市值对应PE为18/15/13倍,维持“增持”评级。
- ●2024-04-27 石头科技:季报点评:业绩高增,看好全年海外增长弹性
(华泰证券 林寰宇,周衍峰,王森泉,李裕恬)
- ●我们上调公司2024-2026年EPS分别为18.89、22.24、25.47元(前值:18.15元、20.29元和22.45元)。可比公司2024年Wind一致预期PE均值为18倍,公司产品优势明显,业绩增长有弹性,给予公司24年25倍,目标价472.25元(前值381.15元),维持“买入”评级。