◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得,历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据,与本终端立场无关。
◆预测指标◆
指标名称 |
2021(实际) |
2022(实际) |
2023(实际) |
2024(预测) |
◆预测明细◆
报告日期 |
机构名称 |
评级 |
每股收益 2022预测2023预测2024预测 |
净利润(万元) 2022预测2023预测2024预测 |
◆研报摘要◆
- ●2018-07-19 明德生物:POCT领域的新生成长力量
(财通证券 张文录)
- ●预计公司2018-2020年营收为2.01/2.50/3.10亿元,净利润为0.78/0.96/1.21亿元,EPS为1.17/1.44/1.82元,对应PE为45/36/29倍,首次覆盖,给予“增持”投资评级。
- ●2018-07-08 明德生物:专注的POCT领先企业,有望持续受益于行业的快速增长
(中泰证券 江琦,谢木青)
- ●我们预计公司2018-2020年营业收入分别为1.94亿元、2.25亿元和2.59亿元,增速分别为17.62%、16.04%和15.12%;归母净利润分别为7098、8046和9132万元,增速分别为8.39%、13.35%和13.50%。
◆同行业研报摘要◆行业:医疗卫生
- ●2024-04-29 天士力:2024年一季报点评:在研产品丰富,业绩增长稳健
(东方财富证券 何玮)
- ●公司业绩增长基本符合预期。我们维持2024-2026年营业收入分别为94.16/102.11/110.64亿元,归母净利润分别为13.14/14.77/15.96亿元,EPS分别为0.88/0.99/1.07元,对应PE分别为17/16/14倍。维持“增持”评级。
- ●2024-04-29 健友股份:年报点评:静待扰动出清,制剂出口稳定向上
(华泰证券 代雯,袁中平)
- ●公司4月26日发布2023/1Q24业绩:1)2023年营收/归母净利润/扣非净利润分别为39.31/-1.89/-1.68亿元(同比增长6%/下滑12.80亿元/下滑12.48亿元);其中,4Q23营收/归母净利润/扣非净利润分别为7.89/-10.29/-9.91亿元(同比下滑8%/下滑12.13亿元/下滑11.72亿元)。)21Q24营收/归母净利润/扣非净利润分别为10.04/1.77/1.71亿元(同比下滑23/47/48%)。我们看好公司制剂高增长和生物药布局,预计2024-26E年归母净利润为9.27/13.04/16.61亿元,对应EPS为0.57/0.81/1.03元。我们给予公司2024年27.26xPE(较可比公司溢价20%,主因公司原料药承压业务收入占比较小),调整目标价至15.63元(前值23.37元),维持“买入”。
- ●2024-04-29 博腾股份:年报点评:大订单交付完毕,利用率不足致利润率下降
(平安证券 倪亦道,叶寅)
- ●根据目前国内外创新药市场环境以及公司23年末新增订单量,调整2024-2025年并新增2026年盈利预测为净利润-1.77、0.39、2.77亿元(原2024/2025年为4.15、6.20亿元)。CDMO产业固定资产较重,订单需求变化时受经营杠杆影响,设施利用率不足时财务数据显著恶化,若需求回暖利润率有望较快回升。过去数年,公司的运维和技术能力持续提升,综合实力处于业内前列,当行业走出低谷时有望领先复苏。维持“推荐”评级。
- ●2024-04-29 普瑞眼科:三项核心业务同步发力,医疗服务网络逐渐完善
(国投证券 马帅,贺鑫)
- ●我们预计公司2024年-2026年的营业收入分别为30.76亿元、36.92亿元、44.32亿元,归母净利润分别为1.59亿元、2.43亿元、3.61亿元。公司是国内领先的眼科医疗服务龙头企业,长期成长性突出,我们预计短期扩张节奏可能会拖累2024年表观业绩,2025年-2026年业绩更具参考性,给予2025年35倍PE估值,对应12个月目标价57.05元,给予增持-A的投资评级。
- ●2024-04-29 九典制药:核心品种持续放量,运营效率再提升
(开源证券 余汝意)
- ●我们看好公司在经皮给药领域的市场优势,上调2024-2025年并新增2026年归母净利润预测,预计分别为5.11/6.49/8.10亿元(原预计2024-2025年为4.91、6.07亿元),EPS分别为1.48、1.88、2.35元/股,当前股价对应PE分别为23.6、18.6、14.9倍,维持“买入”评级。
- ●2024-04-29 奥锐特:Q1业绩超市场预期,看好制剂及多肽业务加速放量
(太平洋证券 周豫)
- ●公司地屈孕酮片、司美格鲁肽原料药有望在1-2年内加速放量,预测公司2024/25/26年营收为16.43/20.70/25.59亿元,归母净利润为4.00/5.20/6.76亿元,对应当前PE为25/19/15X,持续给予“买入”评级。
- ●2024-04-29 生物股份:成本改善毛利水平回暖,非口产品增长稳定
(国投证券 冯永坤)
- ●公司立足口苗龙头地位,发力非口产品的增长。随公司降本增效逐步深入,下游养殖端逐步回暖,公司业绩可期。此外公司非瘟疫苗正处于应急评价中,若未来顺利上市,将对公司业绩与估值形成较强支撑。预计公司2024-2026年分别实现净利润3.7/4.5/5.2亿元,同比增速29.9%/22.5%/15.9%,对应EPS分别为0.33/0.40/0.47元。给予公司2024年35倍PE,对应6个月目标价为11.51元,维持“买入-A”的投资评级。
- ●2024-04-29 华厦眼科:2023年报&2024年一季报点评:24Q1业绩符合预期,收购医院落地将增厚业绩
(东吴证券 朱国广,冉胜男)
- ●考虑公司新院爬坡并逐步扭亏,我们将公司2024-2025年归母净利润由9.06/11.66亿元下调至8.64/11.14亿元,新增2026年为14.31亿元,对应PE为25/19/15X,维持“买入”评级。
- ●2024-04-29 亚辉龙:年报点评:24Q1利润降幅较收入显著收窄,逐渐走出新冠基数影响
(海通证券 余文心,贺文斌,孟陆)
- ●我们预计公司24-26年EPS分别为0.82、1.04、1.29元,归母净利润增速分别为31.4%、26.4%、24.8%,参考可比公司估值,考虑公司所处化学发光行业的高景气度和领先地位,我们给予公司2024年27-35倍PE,对应合理价值区间22.16-28.72元,给予“优于大市”评级。
- ●2024-04-29 科前生物:非强免猪苗龙头企业,产品力+研发实力构筑核心竞争力
(西部证券 熊航)
- ●预计公司2024-2026年收入分别为12.66/15.10/16.87亿元,同比分别+19.0%/+19.3%/+11.7%;实现归母净利润分别为4.91/5.67/6.48亿元,同比分别+24.1%/+15.5%/+14.2%;对应EPS为1.05/1.22/1.39元。考虑到2024H2猪价有望回暖以及公司非强免猪苗行业领先地位,首次覆盖,给予公司“买入”评级。