◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得,历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据,与本终端立场无关。
◆预测指标◆
指标名称 |
2022(实际) |
2023(实际) |
2024(实际) |
◆研报摘要◆
- ●2019-04-04 卓翼科技:近期情况点评
(财达证券 段红彬)
- ●我们预计公司2018-2020年营收为31.8、38.1、48.0亿元,归属于母公司股东的净利润为4.2、6.3、9.1亿元,对应EPS分别为0.10、0.15、0.22元。给予“增持”评级。
- ●2018-11-12 卓翼科技:拟6.3亿元全资收购腾鑫精密,加码消费电子功能器件业务
(天风证券 潘暕,张健)
- ●鉴于公司硬件产品和量子点业务发展速度不及预期,我们调整公司18-20年净利润至0.67/1.32/1.69亿元(18-19年原值为2.0/2.7亿元),按照腾鑫精密承诺备考业绩测算,18-20年并表备考净利润分别为1.19/2.01/2.51亿元。我们看好公司智能硬件产业链布局以及量子点显示业务前景,维持“买入评级”。
- ●2017-12-22 卓翼科技:智能终端制造放量,QLED材料有望成为新增长点
(天风证券 潘暕,霍甲)
- ●预计公司2017-2019年营业收入分别为31.8/40.8/52.2亿元,归母净利润分别为0.41/2.02/2.70亿元,首次覆盖,给予“买入”评级。
- ●2017-10-26 卓翼科技:季报点评:短期新品递延影响,长期成长无碍
(华泰证券 张騄,彭茜)
- ●公司在智能制造领域能力强,特点明显,且国产手机产业链在大陆亦需一个EMS龙头企业配套服务。未来随着大客户深度挖潜的突破,同时考虑到光电产业的发展潜力,我们预计公司主营业务将持续向好,当下公司处于拐点期明显。我们略微下调17年盈利预测至0.38亿元(前值为0.55亿元,主要根据三季报情况下调了网络通讯终端及便携类消费电子2017年收入增速及毛利率),维持18-19年盈利预测,预计17-19年EPS为0.07元,0.37元,0.58元,维持18年35-40倍PE估值,维持目标价12.95元-14.8元,持续推荐,维持买入评级。
- ●2017-09-23 卓翼科技:新EMS龙头崛起,股权激励显信心
(华泰证券 张騄,彭茜)
- ●2016年扭亏后,2017年是公司调整恢复正常经营的第一年。考虑到公司在智能制造领域的能力特点及大客户深度挖潜的突破、光电产业的发展潜力,公司主营业务逐步迎来拐点机会。预计公司17-19年EPS为0.10元,0.37元(上调),0.58元(上调),未来3年复合增速148%。给予公司35倍-40倍(电子行业标的经营正常期估值当年上限区间)2018PE,对应目标价为12.95元-14.8元,持续推荐,基于基本面的变化,上调为买入评级。
◆同行业研报摘要◆行业:电子设备
- ●2025-08-27 颀中科技:毛利率回升信号显现,立足显示业务龙头地位积极拓展新业务
(中银证券 苏凌瑶)
- ●预计公司2025/2026/2027年EPS分别为0.29/0.33/0.37元。截至2025年8月25日收盘,公司总市值约150亿元,对应2025/2026/2027年PE分别为43.1/38.5/34.1倍。维持“增持”评级。
- ●2025-08-27 立讯精密:3Q25 guidance/2Q25 results in-line;communication/auto segments continue strong growth momentum
(招银国际 伍力恒,Hanqing Li)
- ●null
- ●2025-08-27 国睿科技:2025年半年报点评:2Q25营收同比增长36%,军贸项目交付较好
(民生证券 尹会伟,孔厚融)
- ●公司市场地位稳步提升,是雷达技术的行业引领者,持续突破国内、国际市场。同时加快发展新质生产力,谋篇布局第二增长曲线,聚焦低空经济、商业航天、机载气象、机载防撞等战略新兴产业发展需求拓展业务。我们预计,公司2025-2027年归母净利润分别是7.66亿元、9.30亿元、10.91亿元,当前股价对应2025-2027年PE分别是47x/38x/33x。我们考虑到公司在传统雷达领域的优势及在战略新兴产业的拓展,维持“推荐”评级。
- ●2025-08-27 华工科技:光模块增速靓丽,盈利能力或进一步改善
(山西证券 高宇洋,张天,孙悦文)
- ●公司是国内数据中心建设光模块主力供应商,也是新能源汽车PTC 和传感器龙头。我们预计公司2025-2027年净利润18.7/24.1/29.6亿元,同比增长52.8%/29.2%/22.8%,对应EPS 为1.86/2.40/2.94元,维持“买入-A”评级。
- ●2025-08-27 奥士康:高阶HDI持续放量
(中邮证券 吴文吉)
- ●公司发布2025年半年报,上半年实现营业收入25.65亿元,同比增长19.43%;实现归母净利润1.96亿元,同比减少11.96%。我们预计公司2025/2026/2027年营业收入分别为55.2/67.4/81.5亿元,归母净利润分别为5.1/6.9/8.7亿元,维持“买入”评级。l
- ●2025-08-27 当升科技:2025半年报点评:Q2三元盈利大幅提升,铁锂亏损持续收窄
(东吴证券 曾朵红,阮巧燕)
- ●考虑公司盈利能力显著提升,我们上调2025-2027年盈利预测,预计2025-2027年公司归母净利润7.0/8.4/11.4亿元(原预期6.0/7.3/10.2亿元),同比+48%/+20%/+36%,对应PE为34x/28x/21x,维持“买入”评级。
- ●2025-08-27 中际旭创:全球光模块龙头业绩持续亮眼
(开源证券 蒋颖)
- ●因此我们上调原2025-2027年盈利预测87.83、123.13、162.06亿元,预计公司2025-2027年归母净利润分别为90.46、160.04、208.34亿元,当前股价对应PE为38.6/21.8/16.7倍,维持“买入”评级。
- ●2025-08-27 中际旭创:二季度毛利率快速提升,1.6T下半年即将批量出货
(群益证券 何利超)
- ●考虑到毛利率持续提升,我们上修公司2025-2027年净利润分别为92.04亿/147.08亿/204.64亿元,YOY分别为+78.0%/+59.8%/+39.1%;EPS分别为8.21/13.12/18.25元,当前股价对应A股2025-2027年P/E为38/24/17倍,维持“买进”建议。
- ●2025-08-27 安培龙:Q2营收快速增长,产品送样稳步推进
(中泰证券 冯胜,万欣怡)
- ●维持“增持”评级。公司是车规级压力传感器国产替代优质标的,同时布局力矩传感器打开成长空间。预计2025-2027年公司归母净利润分别为0.94、1.22、1.40亿元(2025-2026年前值为1.27、1.79亿元,考虑到市场竞争加剧影响,对业绩有所调整),CAGR为22%,根据最新股价,对应PE分别为127、98、85X。
- ●2025-08-27 广和通:业绩符合预期,AI与机器人布局承前启后
(招商证券 梁程加,李哲瀚)
- ●公司致力于发展集成通信能力的边缘智能计算整体解决方案,公司优秀的战略选择和精细化管理能力支撑公司长期发展,未来发展前景可期。我们预计2025-2027年公司归母净利润分别为5.39亿元/6.69亿元/8.32亿元,对应增速分别为-19%/24%/24%,对应PE分别为45.9X/37.0X/29.7X,维持“强烈推荐”投资评级。